Kellogg buys key ingredient from conflict-ridden Sudan but sees no shortage now - CEO
By Jessica DiNapoli
NEW YORK, May 4 (Reuters) -Kellogg Co,K.N which makes Pop Tarts, sources a key food binding ingredient, gum arabic, from Sudan, now engulfed in a third week of violent conflict, CEO Steve Cahillane told Reuters in an interview on Thursday.
The Eggo waffle manufacturer, however, does not see any risk of its "safety stock" of the ingredient becoming depleted, even as the fighting rages on, Cahillane said.
Reuters reported last week that the battles between Sudan's army and a paramilitary force halted trade of gum arabic but that many candy, food and soft drink makers such as PepsiCo Inc PEP.O stockpile months of supply because of political instability in the region.
"We work with suppliers that source from Sudan and other locations in the 'gum belt' of Africa," Cahillane said, adding that the cereal-maker looks for "redundancy of supply," or back-ups, for the ingredient.
"We have inventory builds and different locations and different routes to extract ingredients when ports might be closed and routes might be unsafe."
Kellogg's frosted confetti cupcake Pop Tarts use gum arabic, as does its Morningstar Farms spicy black bean veggie burgers. Bear Naked chewy peanut butter and honey granola bites, also made by Kellogg, list acacia gum, another name for gum arabic, in their ingredients lists.
Africa's gum belt stretches from Somalia to Nigeria, although the quality of the ingredient differs by region. The preferred ingredient is only found in acacia trees in Sudan, South Sudan and Chad.
"It has not been brought to my attention that we have an out-of-stock situation looming," Cahillane said.
Reporting by Jessica DiNapoli in New York City; Editing by Daniel Wallis
Mga Kaugnay na Asset
Pinakabagong Balita
Disclaimer: Ang mga kabilang sa XM Group ay nagbibigay lang ng serbisyo sa pagpapatupad at pag-access sa aming Online Trading Facility, kung saan pinapahintulutan nito ang pagtingin at/o paggamit sa nilalaman na makikita sa website o sa pamamagitan nito, at walang layuning palitan o palawigin ito, at hindi din ito papalitan o papalawigin. Ang naturang pag-access at paggamit ay palaging alinsunod sa: (i) Mga Tuntunin at Kundisyon; (ii) Mga Babala sa Risk; at (iii) Kabuuang Disclaimer. Kaya naman ang naturang nilalaman ay ituturing na pangkalahatang impormasyon lamang. Mangyaring isaalang-alang na ang mga nilalaman ng aming Online Trading Facility ay hindi paglikom, o alok, para magsagawa ng anumang transaksyon sa mga pinansyal na market. Ang pag-trade sa alinmang pinansyal na market ay nagtataglay ng mataas na lebel ng risk sa iyong kapital.
Lahat ng materyales na nakalathala sa aming Online Trading Facility ay nakalaan para sa layuning edukasyonal/pang-impormasyon lamang at hindi naglalaman – at hindi dapat ituring bilang naglalaman – ng payo at rekomendasyon na pangpinansyal, tungkol sa buwis sa pag-i-invest, o pang-trade, o tala ng aming presyo sa pag-trade, o alok para sa, o paglikom ng, transaksyon sa alinmang pinansyal na instrument o hindi ginustong pinansyal na promosyon.
Sa anumang nilalaman na galing sa ikatlong partido, pati na ang mga nilalaman na inihanda ng XM, ang mga naturang opinyon, balita, pananaliksik, pag-analisa, presyo, ibang impormasyon o link sa ibang mga site na makikita sa website na ito ay ibibigay tulad ng nandoon, bilang pangkalahatang komentaryo sa market at hindi ito nagtataglay ng payo sa pag-i-invest. Kung ang alinmang nilalaman nito ay itinuring bilang pananaliksik sa pag-i-invest, kailangan mong isaalang-alang at tanggapin na hindi ito inilaan at inihanda alinsunod sa mga legal na pangangailangan na idinisenyo para maisulong ang pagsasarili ng pananaliksik sa pag-i-invest, at dahil dito ituturing ito na komunikasyon sa marketing sa ilalim ng mga kaugnay na batas at regulasyon. Mangyaring siguruhin na nabasa at naintindihan mo ang aming Notipikasyon sa Hindi Independyenteng Pananaliksik sa Pag-i-invest at Babala sa Risk na may kinalaman sa impormasyong nakalagay sa itaas, na maa-access dito.
