Walmart laying off hundreds of US workers at five e-commerce fulfillment centers
Adds CFO comment, details on layoffs at other chains
By Siddharth Cavale
NEW YORK, March 23 (Reuters) -Hundreds of workers at five U.S. Walmart facilities that fulfill e-commerce orders are being asked to find jobs within 90 days at other company locations, a spokesperson confirmed to Reuters.
About 200 workers at Pedricktown, New Jersey, and hundreds of others at Fort Worth, Texas; Chino, California; Davenport, Florida; and Bethlehem, Pennsylvania were let go due to a reduction or elimination in evening and weekend shifts, the spokesperson said.
The layoffs at Walmart, a retail bellwether because of its size, could be a harbinger of further turmoil in the U.S. economy, which many economists predict could enter recession this year.
Fears of an upcoming recession have already led retailers to announce 17,456 job cuts so far in 2023, compared with 761 in the same period last year, according to a March report by Challenger, Gray and Christmas.
Amazon, Neiman Marcus, and Lidl are among retailers cutting jobs, largely corporate staff.
"We recently adjusted staffing levels to better prepare for the future needs of customers," Walmart said in a statement, adding that it would work closely with affected associates to find jobs at other locations.
The spokesperson said impacted workers would be paid for 90 days to find jobs at other facilities, including those in Joliet, Illinois, and Lancaster, Texas, where the company has opened up new high-tech e-commerce distribution centers.
Walmart has been investing heavily in automation over the past few years, partnering with companies such as Knapp to help it cut down the number of steps it takes employees to process e-commerce orders to five from 12, which has been implemented at its Pedricktown, New Jersey location, for instance.
On a post-earnings call in February, Walmart CEO Doug McMillon said he was "most excited about the automation opportunity we have" with plans to increase investments in automation technology as part of its more than $15-billion capital expenditure budget this year.
The CEO's comments followed a cautious full-year forecast from the retailer, which CFO John David Rainey said was down to a lot of "trepidation and uncertainty with the economic outlook."
Workers being laid off at the five fulfillment centers will be eligible for roles at Walmart's 5,000 U.S. stores, which the company has increasingly been using as a platform to ship orders to customers' doorsteps, the spokesperson said. Walmart is the largest private employer in the United States with about 1.7 million U.S. workers.
Apart from Pedricktown, New Jersey, Walmart did not post a Worker Adjustment and Retraining Notification (WARN) notice for the layoffs, according to a Reuters review of labor government data. A WARN notice is mandated by U.S. labor law and requires companies with 100 or more employees to provide 60 days' advance notification of plant closings and mass layoffs.
The spokesperson declined to call them mass layoffs and said that the warehouses continued to operate normally. The company did not issue a WARN notification for the other locations as it is unsure about the total number of employees that will be eventually laid off and re-hired, the spokesperson added.
ANALYSIS-To raise prices or not? Consumer goods makers weigh bets while retailers fretnL1N3511BB
ANALYSIS-Retailers turn to robots in cost inflation fightnL8N2ZY2WZ
Walmart sees lower 2023 performance in time of economic uncertaintynL4N3512UT
Shoppers to face fresh price hikes as stores, suppliers pass on costsnL4N34M2R0
Reporting by Siddharth Cavale in New York
Editing by Nick Zieminski
Kapcsolódó eszközök
Legfrissebb hírek
Felelősségkizáró nyilatkozat: Az XM Group entitásai csak végrehajtási szolgáltatást és online kereskedési platformunkhoz való hozzáférést biztosítanak, ami lehetővé teszi, hogy a felhasználók megtekinthessék és/vagy felhasználhassák a honlapon vagy azon keresztül elérhető tartalmakat, amelyek nem módosíthatók és nem egészíthetők ki. A hozzáférés és felhasználás mindig a következők függvénye: (i) Felhasználási feltételek; (ii) Kockázati figyelmeztetés; valamint (iii) Teljes felelősségkizáró nyilatkozat. Az ilyen tartalmakat ezért csupán általános információként biztosítjuk. Külön felhívjuk figyelmét arra, hogy az online kereskedési platformunkon található tartalmak nem felhívások vagy ajánlatok tranzakciókba történő belépésre a pénzügyi piacokon. A pénzügyi piacokon folytatott kereskedés jelentős kockázattal jár a tőkéjére nézve.
Az online kereskedési platformunkon közzétett anyagok kizárólag oktatási / tájékoztatási célt szolgálnak, és nem tartalmaznak (nem tekinthető úgy, hogy tartalmaznak) pénzügyi, befektetési adóügyi vagy kereskedési tanácsokat vagy ajánlásokat, illetve kereskedési áraink jegyzékét, vagy bármilyen pénzügyi instrumentummal végrehajtott tranzakcióra vonatkozó ajánlatot vagy felhívást, vagy Önnek szóló kéretlen pénzügyi promóciókat.
Az ezen a honlapon szereplő, külső felektől származó, valamint az XM által készített tartalmak, például vélemények, hírek, kutatások, elemzések, árak és egyéb információk vagy külső felek oldalaira utaló hivatkozások „jelenlegi állapotukban”, általános piaci magyarázatként jelennek meg, és nem minősülnek befektetési tanácsnak. Amennyiben bármely tartalom befektetéssel kapcsolatos kutatásként értelmezhető, meg kell értenie és el kell fogadnia, hogy a tartalom nem a befektetéssel kapcsolatos kutatás függetlenségének előmozdítására szolgáló jogi követelmények szerint készült, következésképpen a vonatkozó törvények és jogszabályok szerint marketingkommunikációnak minősül. Kérjük, feltétlenül olvassa el és értse meg a fenti információkkal kapcsolatos „nem független befektetéskutatással kalcsolatos tájékoztatónkat” és a kockázati figyelmeztetésünket, amelyek itt érhetők el.
